5月份 投資標的-群聯

1. 8299- 群聯

買入理由:

• 本益比 9.82 倍，低於 64% 的公司
• EPS 連續 3 季較去年同期成長。
• 毛利率 連續 3 季較去年同期成長。
• 營業利益率 連續 3 季較去年同期成長。
• 當季 EPS 創歷史新高
• 當季 EPS 是近 8 季新高。
• 當季 毛利率 是近 8 季新高。

買入歷程:

5/12 買入一張 價格:286

5/14 買入一張 價格:288

5/25 收盤價:277

未實現損益: -23268(-4.05%)

投資心得:

根據研調機構 TrendForce 記憶體儲存研究 (DRAMeXchange) 調查，受惠資料中心採購力道維持強勁，今年第 1 季 NAND Flash 位元出貨量較前一季大致持平，加上平均銷售單價上漲，帶動整體產業營收季增 8.3%、達 136 億美元，第 2 季在備貨需求續揚、價格續揚之下，營收估將持續成長。
TrendForce 指出，今年首季資料中心維持去年第 4 季強勁需求，第 1 季 Enterprise SSD 仍供不應求，且年初起，各供應商庫存水位多已恢復正常，也帶動主要產品合約價上漲。
在農曆春節期間爆發新冠肺炎疫情後，根據 TrendForce 當時調查，伺服器供應鏈恢復狀況優於筆記型電腦及智慧型手機，也因此對資料中心需求影響有限。筆電及手機品牌廠生產排程及物料，則受零組件供應鏈及物流鏈斷鏈影響，於 3 月後陸續恢復生產。
展望第 2 季，遠端服務、串流等應用持續帶動資料中心需求，而筆電也因突增的遠距辦公、教學需求，使企業採購及政府標案大幅增加，第 2 季 NAND Flash 市場需求重心仍在平板、筆電及 Enterprise SSD，由於整體備貨需求強勁，NAND Flash 合約價也因市場持續缺貨而持續走揚，預估在價量齊揚之下，產業營收將繼續成長
重點：不用擔心群聯庫存130億有跌價損失及銷售的問題

特斯拉概念股

隨著特斯拉出貨量越來越高，台廠的特斯拉供應鏈廠商也跌深反彈了不少
以下列出特斯拉概念股，黃底的部分是股價淨值比低與2020Q1表現不錯的股票

以下列出三支觀察股

3665-貿聯-KY

• 毛利率 連續 4 季較去年同期成長。
• 負債比減少 2.38%。

2351-順德

1. 董監持股比例上升。

6288-聯嘉

• 股價淨值比 1.34 倍，低於 50% 的公司。
• EPS 連續 3 季較去年同期成長。
• 毛利率 連續 2 季較去年同期成長。
• 營業利益率 連續 3 季較去年同期成長。
• 董監持股比例上升。

5月份 台股觀察清單 - 矽格、正隆

最近閱讀今周刊看到有所謂的投本比指標選股
所以今天試著用這個方法來選股看看
今天選出兩隻來觀察觀察

選股標準:

(1)Q1營收年增率>0
(2)投本比落在5%~10%
(3)本益比落在1至12




1. 6267 矽格
2020/05/01收盤價: 36.6元
2020/05/06收盤價: 37.65元
2020/06/25收盤價: 39.95元
投資亮點


EPS 連續 2 季較去年同期成長。
毛利率 連續 4 季成長。
營業利益率 連續 4 季成長
當季 EPS 是近 8 季新高。
當季 毛利率 是近 8 季新高。
當季 營業利益率 是近 8 季新高。
董監持股比例上升。


2. 1904 正隆
2020/05/01收盤價: 21.2元
2020/05/06收盤價: 20.9元
2020/06/25收盤價: 23.5元
投資亮點


EPS 連續 2 季成長。
毛利率 連續 3 季成長。
當季 EPS 是近 7 季新高。
當季 毛利率 創歷史新高
當季 毛利率 是近 8 季新高。
當季 營業利益率 創歷史新高
當季 營業利益率 是近 8 季新高。
負債比減少 2.57%。
大股東持股比例增加
董監持股比例上升。

投本比[黃金比例]

何謂投本比?
投本比：投信買賣超張數 / 股票股本

至於如何窺探投信布局的相關時機，最簡單的方式觀察股價突然轉強的公司，所呈現的「投本比」的數字；所謂的投本比，其實就是投信買賣超占個股股本的比率。

投資人也可以在網路上方便地找到投本比的比重排行，當大盤在多頭趨勢時，股票容易強者恆強，股價短時間內上漲表現的強勢股，投本比進入排行榜的機率高，且呈現上升的趨勢；反之，當投本比下降，也可輕鬆找出弱勢股。

投本比5%~10%的比率往上走，都是股價上漲的黃金時期。

但是，一旦投本比超過12%~15%，就得非常警戒，因為該公司已經有多家投信布局，未來股價會不會上漲，變數變大

一旦投本比超過20%，表示整體公司投信持有的比率很高，未來持續加碼的空間較小，萬一有某家投信獲利賣出，就可能引發風吹草動，造成其他投信賣股，股價容易出現快速修正的現象。這些資訊都是投資人可輕易觀察到的重要資訊

下表為15檔投本比落在黃金比例的個股
(1)2020/4/1 至 2020/4/24
(2)Q1營收年增率>0
(3)投本比落在5%~10%

代號	股票名稱	投本比(%)
6213	聯茂	9.78
6138	茂達	8.84
6274	台燿	7.93
4966	譜瑞-KY	7.68
8046	南電	7.18
3376	新日興	7.04
3563	牧德	6.68
3042	晶技	6.68
6416	瑞祺電通	6.52
2458	義隆	6.44
5457	宣德	6.23
3037	欣興	5.81
3017	奇鋐	5.46
6683	雍智科技	5.18
4968	立積	5.07

大家可以用以下網址選股
https://stock.wespai.com/pick

下面兩項為2020/05/01透過上表三項選股標準選出個股
1. 6267 矽格
2020/05/01收盤價: 36.6元
投資亮點

• EPS 連續 2 季較去年同期成長。
• 毛利率 連續 4 季成長。
• 營業利益率 連續 4 季成長
• 當季 EPS 是近 8 季新高。
• 當季 毛利率 是近 8 季新高。
• 當季 營業利益率 是近 8 季新高。
• 董監持股比例上升。

2. 1904 正隆
2020/05/01收盤價: 21.2元
投資亮點

• EPS 連續 2 季成長。
• 毛利率 連續 3 季成長。
• 當季 EPS 是近 7 季新高。
• 當季 毛利率 創歷史新高
• 當季 毛利率 是近 8 季新高。
• 當季 營業利益率 創歷史新高
• 當季 營業利益率 是近 8 季新高。
• 負債比減少 2.57%。
• 大股東持股比例增加
• 董監持股比例上升。

參考網址:
https://www.wealth.com.tw/home/articles/22511

https://www.cmoney.tw/notes/note-detail.aspx?nid=90282

今周刊 2020年 1219期